Vyf Minute Belegging Hoe Om Te Evalueer 'N Trading Strategie

Vyf Minute Belegging: Hoe om te evalueer 'n Trading Strategie Dit is duidelik dat daar baie strategieë wat gebruik kan word in voorraad beleggings, maar daar is sekere eienskappe in enige plan om te kyk vir vir 'n belegging. Voordat ons 'n strategie vir die belegging kan ontwikkel, moet ons 'n stel kriteria waarvolgens het om te oordeel of dit 'n goeie plan of nie. Gebou op ons vorige besprekings oor algemene belegger foute en die aandelemark mites, ek bied die volgende agt kriteria as die manier waarop 'n belegging plan oordeel - enige belegging plan. Die mate waarin 'n strategie stapels goed teen hierdie kriteria bepaal sy wenslikheid. Die heel beste strategieë sal voldoen aan die volgende agt vereistes: 1. Kom ons winste uit te voer waar hulle na strewe, sny verliese kort. Dit is 'n noodsaaklike element vir enige goeie plan van 'n belegging, veral die deel oor die verhuring van winste uit te voer om hul volle potensiaal te ontwikkel. Solank as wat 'n portefeulje is goed gediversifiseerde, kan jy waarskynlik bekostig om die fout te hou op jou verloorders maak, maar jy moet absoluut nie die fout van vroeg wisseling in jou wenners maak. Aangesien ons verwag dat ons winste oor lang tydperke tot 100% van ons aanvanklike belegging oorskry, die bedrag van die skade wat gedoen kan word deur te sny ons wen aandele kort ver oortref die skade wat ons kan doen deur nie verliese te sny. Maar vir 'n optimale prestasie is dit die beste om beide sny verliese en ry wenners so lank as moontlik. Baie is al geskryf oor wat die ideale punt is vir die sny van verliese. Sommige sê dit is 10%, dit wil sê dat jy nooit meer as 10% op 'n voorraad handel moet verloor. Ander sê moet jy nooit verloor meer as 8%. Ek het gevind dat die sny verliese hierdie kort lei tot oormatige handel en oormatige verliese, en nie 'n goeie voorraad genoeg ruimte vir 'n normale dag-tot-dag skommelinge toelaat. Wanneer die sny van verliese tot 8% of 10%, is dit baie maklik om te kry gestamp uit 'n voorraad net om dit te herstel en begin weer sweef sonder jou wese aan boord. Om hierdie rede, ek verkies om 'n radikaal ander siening van die verlies te sny nie. Ek streef om nooit meer as 3% van my totale rekening waarde verloor op 'n enkele voorraad handel. As 'n voorbeeld, kan ek my keerverlies punt gestel 30% terug van my aankoop punt en belê nie meer as 10% van die bates my rekening se toetrede tot 'n enkele voorraad. Daarom sal ek nie verkoop die voorraad tensy dit kry in die moeilikheid en val 30%. As die ergste gebeur en die voorraad verloor nie 30% van sy waarde verloor, sal ek net 3% van die bates my rekening se verlore het op die handel sedert ek slegs 10% van my bates rekeninge belê in die voorraad. So, 10% tye 30% gelyk 3%. Ek glo dat hierdie benadering tot die verlies te sny is baie beter as arbitrêre reëls wat sny verliese te kort vereis. As jy kan probeer om nie meer as 3% van jou geld te verloor op enige een handel, sal dit 'n lang tou van ononderbroke verloorders neem om ernstig uitput jou handel kapitaal. Natuurlik, daar is niks magies oor die 3% tel, maar die punt is om jou moontlike verliese van enige een handel tot 'n baie klein hoeveelheid hou. Selfs in 'n mark duik, is dit onwaarskynlik dat al jou poste sal daal tot jou verkoop punt. (Vir meer insig, sien Die keerverlies Orde -. Maak seker dat jy gebruik dit) 2. betree Geleidelik in groot posisies, so lank as wat die posisie steeds winsgewend te wees. Dit is onvermydelik dat enige stelsel wat poog om winste te voer sal uiteindelik bou 'n paar groot posisies in 'n paar voorrade as die aandele groei in waarde laat. Dit is die goeie manier om 'n groot posisie te ontwikkel. Ook, dit is OK om 'n posisie te bou deur die byvoeging tot die posisie soos dit vooruitgang in waarde; Trouens, die meeste professionele mense voortdurend toe te voeg tot hul voorraad Holdings as die prys beweeg in hul guns. Op hierdie manier, hulle maksimeer die potensiële beloning vir die hou van 'n bepaalde voorraad of mandjie van aandele. Maar sommige benaderings veroorsaak 'n belegger om 'n groot hoeveelheid van sy kapitaal in en uit die mark duik almal op een slag. Dit is die tipe benadering wat ten alle koste vermy moet word. Dit is riskant om 'n mark alles op een slag te gaan, want dit sorg vir maksimum jou vermoë om 'n klomp geld verloor in 'n haas. Een swak tydsberekening besluit kan lei tot 'n verlies van 'n groot persentasie van jou kapitaal, en hierdie onttrekkings in kapitaal jy regtig seergemaak. A 33% verlies van jou kapitaal vereis 'n 50% wins op die oorblywende kapitaal net die gelykbreekpunt te kry. Dit is ook nie nodig om so 'n dapperste risiko's te neem, want die meeste tendense laaste lank genoeg dat daar genoeg tyd aan boord en 'n klomp geld te kry kan nog gemaak word deur 'n tendens in verskeie paaiemente soos dit ontwikkel. 3. Verminder die kans op 'n groot verlies van enige een posisie. Dit is 'n byvoeging tot No.2, soos die geleidelike inskrywing in 'n posisie is 'n middel vir die vermindering van die kans om te verloor van 'n enkele slegte besluit. Weereens, dit kan nie te veel dat massiewe onttrekkings in jou kapitaal moet word ten alle koste vermy beklemtoon. Enige plan van aanval moet goed te vaar in die gebied van die behoud van ons eiers in baie mandjies in teenstelling met een; en ons moet nie 'n groot persentasie van ons bates in 'n enkele voorraad tensy ons gemiddelde koopprys is ver onder die huidige markprys. As ons goed doen op daardie, kan ons 'n groot eendaagse daling in die prys van 'n voorraad in stand te hou sonder veel verloor, indien enige, van ons oorspronklike belegging. 4. Het duidelike, voorafbepaalde kriteria vir die inisiëring, wat bydra tot, of die likwidasie van 'n posisie. In die hitte van die stryd wanneer jy te doen het met jou swaarverdiende geld, moet die instruksies van jou stelsel as helder soos kristal wees. Indien nie, sal jy jouself maak oordeel oproepe wat jou kort termyn stres te verlig, en nog is swak besluite langtermyn. Presiese en ondubbelsinnig seine en trekpas is die beste manier om aan die hoof van die gevolge van euforie en vrees. Jy kan nog steeds voel die emosies, maar solank as wat jou stelsel is klank en jy voldoen aan dit kieskeurig, alles sal goed uitdraai. (Vir verwante leesstof, sien Wanneer vrees en hebsug oorneem.) 5. verkoop 'n voorraad sodra dit begin onderpresteer. Terwyl ons wil seker maak ons ​​het 'n manier om te ry n voorraad se tendens vir so lank as wat dit kan gaan, wanneer dit duidelik dat die tendens is besig om diep te verswak of selfs omgekeerde raak, moet ons 'n stelsel wat voorsiening maak vir die verkoop van die het voorraad, sodat ons kan kapitaal herontplooi om groener weivelde. 6. Maksimeer dollars belê in grootste wenners. As 'n strategie stel ons in staat om 'n groot posisie te bou in 'n kwessie wat sloer of selfs om geld te verloor vir ons, daar is iets ernstig verkeerd met hierdie strategie. Die algemene klagte jy hoor van baie deelnemers aandelemark is dat hulle wens hulle het nie soseer in XYZ Maatskappy belê en hulle wens hulle het meer in ABC Co Dit mis-toekenning van bates deur middel van 'n paar van die algemene belegger belê word gewoonlik bereik foute in Hoofstuk 2, veral die foute van die toevoeging van 'n verloorspan posisie, of steil. 'N Suksesvolle stelsel moet verseker dat ons grootste beleggings in ons beste voorrade, nie in ons ergste. 7. Verminder dollars belê in verloorders / onderpresteerders. Dit is die teenoorgestelde van No.7. Dit is interessant om daarop te let dat die enigste manier wat jy kan bereik met te veel belê in 'n verloorder is om óf duik in dit alles op een slag en versuim om jou verlies te sny, of voeg by 'n verlore posisie nadat dit gestig as 'n verloorder. Beide van hierdie is dodelik foute en enige stelsel wat ons ontwikkel moet ons verhinder hierdie sondes pleeg. 8. Dit is nie tydrowend om in stand te hou. Dit is belangrik omdat regdeur die boek Ek neem aan dat die leser se tyd is sy mees waardevolle bate, en waarskynlik 'n tekort sowel. Wanneer 'n beleggingsplan is nie regtig 'n Plan Soms, sal een stellings soos "verkoop 'n voorraad keer sy verdienste groei verlangsaam," of hoor "hou 'n voorraad solank sy produk lyk goed." Dikwels is hierdie tipe uitsprake is hawked as reëls vir belegging. Ek wil 'n punt dat hierdie soort stellings is nie regtig beplan glad, in en van hulself. Hulle is veels te subjektiewe vir die baie tasbare wêreld van die aandelemark, waar aandele elke minuut van elke verhandelingsdag word 'n spesifieke prys. Ten einde nuttig vir besluitneming deur ons gewone sterflinge te wees, moet die gebruik stelsel die belegger sê presies wanneer om te koop of te verkoop, en hoeveel om te koop of te verkoop. Hoe kan jy sien dat presiese oomblik wanneer 'n maatskappy se produk draai van goed na sleg, of wanneer verdienste 'n maatskappy se "vertraag?" Die kans is, jy kan nie. Sedert n voorraad se prys algemeen weerspieël sulke gebeurtenisse lank voordat hulle eintlik gebeur, is hierdie subjektiewe vorme van benaderings is geneig om 'n dag te laat en 'n dollar kort, tensy jy baie goed met mekaar verbind om die maatskappy te wees. Selfs as jy is goed met mekaar verbind, dan kan jy die handel op binne-inligting, wat teen die federale wet. Dit is moontlik dat as jy 'n paar nie-subjektiewe kriteria oor hoe om te sê wanneer 'n firma se produk of verdienste verloor hul rand kan ontwikkel, kan jy dalk in staat wees om 'n ware (nie-subjektiewe) te ontwikkel rondom dit. Selfs as jy dit kan doen, sal dit anders wees vir elke bedryf, maak dit baie tyd in beslag neem om te implementeer. Daarom, hierdie tipe benadering is nie baie prakties vir die gemiddelde persoon en beslis stryd is met ons vereiste dat ons strategie nie tydrowend om in stand te hou. Daar is 'n verskil tussen subjektiewe reëls van die duim vir verhandeling, en 'n nie-subjektiewe stelsel vir die handel. Leer om die verskil te erken en jy sal 'n paar stappe vooruit van die meerderheid van die beleggers. Vyf Minute Belegging is kopiereg © 1995 deur Braden Glett, wat skriftelike toestemming gegee het om te versprei op Investopedia. Kyk bietjie na nuwe boek Braden Glett se - Stock Market Stratagem: Verlies beheer en Portefeulje